Itens necessários:

- Capas dos respectivos jogos (no tamanho 140x200 pixels, em *.jpg)
- Usbutil


Passo 1)

Crie uma pasta "ART" na raiz do HD externo que contém os jogos de Ps2. 

Abra o Usbutil. Clique em File > Open game list > Coloque o drive do HD externo > Clique em "ul.cfg", à direita, e finalmente em Load. Após esse último clique, aparecerá a lista de todos os jogos contidos no HD externo. Repare que à direita, na seção "Region_code", mostram-se os códigos com os quais se nomearão as respectivas capas dos jogos presentes.

Acrescente à pasta "ART" a capa do jogo nomeada com o respectivo código expresso na seção "Region_Code", do Usbutil, com a terminação "_COV" ao final do código.

Exemplo: 

Jogo: Shadow of the Colossus
"Region_code": SCUS_974.72
Nome da capa acrescentada à pasta "ART": SCUS_974.72_COV


Passo 2)

Após realizar isso com todas as capas, rode o Ps2 Open Loader, no video-game.

Na primeira tela, clique em "start", para entrar no menu "settings". Neste menu, vá em "display settings". Lá, coloque a opção "enable cover art" em "on" e clique em "ok". Feito isso, ao retornar ao menu, clique em "save changes".